Chỉ báo On Balance Volume (OBV) được phát triển bởi Joseph Granville. Thành tựu phát minh ra chỉ báo OBV của ông gây ra khá nhiều sự tranh cãi, tuy nhiên sức ảnh hưởng của Joseph Granville tới thị trường chứng khoán là rất đáng kinh ngạc đối với giới phân tích kỹ thuật. Bài viết hôm nay đánh giá sàn sẽ giúp bạn đọc tìm hiểu chi tiết hơn về chỉ báo On Balance Volume của Joseph Granville và cách sử dụng nó như thế nào để hiệu quả nhất.
1. Tìm hiểu chỉ báo On Balance Volume là gì?
Chỉ báo On Balance Volume viết tắt OBV có nghĩa là khối lượng cân bằng. Đây là một chỉ báo khối lượng, nó có chức năng đo lường động lực của xu hướng dựa vào mối tương quan trong sự di chuyển của giá và khối lượng. Hoặc là động lực của xu hướng được củng cố, thị trường tiếp diễn xu hướng hoặc là động lực của xu hướng đang dần yếu đi, thị trường có khả năng đảo chiều sang xu hướng mới.
Tác giả của chỉ báo này cho rằng khối lượng luôn đi trước giá, khối lượng thể hiện tính thanh khoản, mà áp lực của thanh khoản sẽ tác động đến giá nên sự di chuyển của khối lượng sẽ tạo thành các tín hiệu dẫn dắt cho hướng đi của giá.
2. Công thức tính chỉ báo OBV
Chỉ báo On Balance Volume phụ thuộc vào biến động giá và khối lượng giao dịch.
Tại phiên giao dịch thứ n (phiên giao dịch hiện tại), nếu:
- Close (n) > Close (n-1) thì OBV (n) = OBV (n-1) + Volume (n)
- Close (n) < Close (n-1) thì OBV (n) = OBV (n-1) + [– Volume (n)]
- Close (n) = Close (n-1) thì OBV (n) = OBV (n-1)
Trong đó: Close (n): là giá đóng cửa của phiên giao dịch hiện tại, Close (n-1): giá đóng cửa phiên giao dịch trước đó, Volume (n): khối lượng giao dịch của phiên hiện tại.
Công thức tính chỉ báo On Balance Volume ở trên gọi là phương pháp tích lũy dòng khối lượng. OBV sau sẽ bằng OBV trước cộng với dòng khối lượng dương nếu giá biến động tăng, ngược lại sẽ cộng với dòng khối lượng âm nếu giá biến động giảm.
Khi sử dụng OBV để phân tích, tác giả không chú trọng vào giá trị của chỉ báo On Balance Volume mà là sự di chuyển của nó trên đồ thị cùng với di chuyển của giá, chính vì thế, giá trị OBV tại thời điểm n=0 có giá trị bằng 0.
3. Ý nghĩa của chỉ báo On Balance Volume
- Chỉ báo OBV tăng khi khối lượng giao dịch của các phiên tăng giá cao hơn khối lượng giao dịch các phiên giảm giá hay dòng khối lượng dương lớn hơn dòng khối lượng âm. Chỉ báo OBV tăng cho thấy áp lực mua đang cao hơn so với áp lực bán, giá có khả năng tăng cao hơn.
- Chỉ báo OBV giảm khi khối lượng giao dịch của các phiên giảm giá cao hơn khối lượng giao dịch các phiên tăng giá hay dòng tiền âm lớn hơn dòng tiền dương. Chỉ báo OBV giảm biểu hiện áp lực bán đang cao hơn, giá có khả năng sẽ giảm xuống.
- Chỉ báo OBV tăng nhưng giá không thay đổi hoặc giảm chứng tỏ lực giảm của giá đã dần yếu đi, khả năng lớn là giá sẽ đảo chiều tăng.
- Chỉ báo OBV giảm nhưng giá không thay đổi hoặc tăng chứng tỏ lực tăng của giá dần yếu đi, khả năng cao là giá sẽ đảo chiều giảm.
4. Sử dụng chỉ báo OBV hiệu quả trong giao dịch Forex
Giao dịch mua:
Biểu đồ trên, panel dưới đường màu xanh dương thể hiện cho chỉ báo OBV. Cả 2 panel đều có 1 đường WMA 233 kỳ. Màu nền của hai panel thể hiện độ dốc đường WMA là dương hoặc âm.
- Cả hai đường WMA đều có độ dốc dương. Volume xác nhận xu hướng.
- Giá sụt giảm để test đỉnh sóng trước đó, rồi đi ngang.
- Độ dốc đường WMA của giá chuyển sang âm (lưu ý vùng màu hồng), xong độ dốc đường WMA của OBV vẫn dương. Điều đó thể hiện cú hồi giá không nhận được hỗ trợ từ volume. “Tiền dại” đang đẩy mạnh vận may của họ. Một khi độ dốc đường WMA của giá dương trở lại, chúng ta mua vào trong một cú tăng giá mạnh mẽ.
Giao dịch bán:
- Cả h2 đường WMA đều dốc xuống, thị trường xác nhận xu hướng giảm.
- Giá tăng vọt khiến độ dốc WMA trở nên dương. Độ dốc đường WMA của OBV vẫn âm, không tham gia sóng tăng đó. Theo nguyên tắc giao dịch, nhà đầu tư vào lệnh bán tại mũi tên đỏ khi WMA đi xuống. Tuy nhiên, mức giá đi ngược lại chúng ta với một sóng tăng mạnh mẽ khác.
- Giá đi trong vùng giằng co, và thêm rất nhiều tín hiệu OBV xấu xuất hiện. Đường WMA gần như đi ngang trong biểu đồ trên.
Phần kết
Trên đây là những thông tin về chỉ báo On Balance Volume mà nhà đầu tư có thể tham khảo. OBV không phải là một hệ thống giao dịch hoàn chỉnh, chính vì thế để đạt được hiệu quả cao trong quá tình giao dịch, nhà đầu tư nên kết hợp thêm các công cụ phân tích khác như các chỉ báo kỹ thuật, mô hình nến, mô hình giá,,,để tăng tỷ lệ thành công cho các chiến lược giao dịch của mình.
